Yapay zeka (YZ) teknolojilerine yapılan yatırımlar son beş yılda yarım trilyon doları aşarken, en akıllı YZ yatırımlarının enerji teknolojilerinde olabileceği belirtiliyor. Sightline Climate tarafından hazırlanan bir rapora göre, açıklanan veri merkezi projelerinin %50'sine kadarının güç erişimi sorunları nedeniyle gecikme riski taşıyor.
VERİ MERKEZLERİNDE GÜÇ ERIŞIMI SORUNU BÜYÜYOR
Şirketin takip ettiği 190 gigawatt (GW) veri merkezi kapasitesinin yalnızca 5 GW'ı inşaat aşamasında bulunuyor. Geçen yıl çevrimiçi olan veri merkezi projeleri yaklaşık 6 GW iken, projelerin yaklaşık %36'sının 2025'te zaman çizelgelerinde kayma yaşadığı görülüyor. Bu gecikmelerin, işletmeleri için YZ kullanan büyük kuruluşları ve diğer şirketleri etkilemesi bekleniyor. Bu arz-talep sıkışıklığı, yatırımcılar için önemli bir fırsat sunuyor.
ENERJİ TEKNOLOJİLERİNE YATIRIM FIRSATLARI
Google ve Meta gibi büyük teknoloji şirketleri, dengelerinin büyük bir kısmını güneş, rüzgar ve nükleer projelere ayırıyor. Bu şirketler, Form Energy'nin 100 saatlik bataryası gibi gelişmekte olan teknolojileri doğrudan yatırımlarla destekliyor ve elektrik dağıtım şirketleriyle işbirliği yaparak benimsenmelerini hızlandırıyor. Amperesand, DG Matrix ve Heron Power gibi şirketler yeni güç dönüştürme teknolojileri geliştirirken, Camus, GridBeyond ve Texture gibi firmalar elektron akışını yönetebilen yazılımlar üretiyor. Goldman Sachs'a göre, YZ'nin 2030 yılına kadar veri merkezi güç tüketimini %175 artırması bekleniyor. Bu da güç sorununun yakın zamanda değişmesi muhtemel olmayan en önemli kısıtlamalardan biri olacağını gösteriyor. Elektrik şebekelerindeki bu kıtlıklar, ülke genelinde elektrik fiyatlarını artırarak birçok teknoloji şirketini veri merkezlerini alternatif yollarla güçlendirmeye yöneltiyor. Amazon, Google ve Oracle gibi büyük teknoloji şirketleri, şebekeye olan bağımlılıklarını en aza indirmek için çalışıyor. Bazı veri merkezleri, yerinde güç veya yerinde güç ile şebeke bağlantısını harmanlayan hibrit bir yaklaşımla planlanıyor. En büyük veri merkezleri bu değişime öncülük ediyor. Güç kaynağı belirlenen projelerin dörtte birinden azı yerinde veya hibrit güç kullanacak ve bu projeler toplam kapasitenin %44'ünü oluşturuyor. Bu değişim, güç üretim ekipmanlarındaki (özellikle gaz türbinleri) kıtlıklar ve eskiyen şebeke altyapısı tarafından tetikleniyor. Bu durum, alternatif enerji kaynakları için bir yol açıyor. Google'ın Minnesota'daki yeni veri merkezini güçlendirme anlaşması bu soruna yaklaşımın bir örneğini sunuyor. Şirket, rüzgar ve güneş enerjisini Form Energy'den gelen devasa 30 GW-saatlik bir batarya ile harmanlayacak. Form Energy'nin bataryası tek örnek değil; şebeke ölçeğindeki bataryaların güç pazarında önemli bir paya sahip olması bekleniyor. ABD Enerji Bilgi İdaresi'ne göre, bu yılın sonuna kadar ABD'de yaklaşık 65 GW batarya depolama kapasitesi olacak. Form Energy gibi birçok firma, potansiyel bir halka arz öncesinde 500 milyon dolarlık bir yatırım turuyla bu ivmeden yararlanmayı hedefliyor. Enerji tedarikinin yanı sıra, güç şebekeye veya veri merkezine ulaştıktan sonra yönetilmesi gerekiyor ve bu görev büyük ölçüde transformatörlere düşüyor. Günümüzdeki transformatörlerin çoğu, yaklaşık 140 yıllık bir teknoloji olan büyük demir blokları ve bakır tel kullanıyor. Bu teknoloji güvenilir olsa da, veri merkezi güç talepleri arttıkça çok hantal hale geliyor. Sunucu raflarının güç yoğunluğu 1 megawatt'a ulaştığında, onları çalıştırmak için gereken güç ekipmanının rafın kendisinden iki kat daha fazla yer kaplayacağı tahmin ediliyor. Bu nedenle yatırımcılar, silikon bazlı güç elektroniğinin eski demir-bakır teknolojisinin yerini almasını umut eden katı-hal transformatörü girişimlerine yöneliyor. Bu transformatörler mevcut olanlardan daha pahalı olsa da, bir veri merkezindeki birden fazla ekipmanın yerini alabilecek kadar esnektir ve bu da onları maliyet açısından rekabetçi hale getirebilir. Batarya ve transformatör şirketlerine yapılan yatırımların toplam ölçeği, YZ sektöründe görülen bazı büyük yatırım turlarına kıyasla daha küçük kalıyor. Ancak bu, yatırımcılar için daha yönetilebilir turlar olduğu anlamına geliyor. Ayrıca, ulaşım ve ağır sanayi gibi her şeyin elektrifikasyonuyla birlikte, güç ihtiyacı artmaya devam edecek ve bu da yatırımcılara YZ'deki olası bir düşüşe karşı bir güvence sağlayabilir. Belki de en iyi YZ yatırımı, aslında YZ'nin kendisi değil.
